Логин: Пароль:
Забыли пароль?Зарегистрироваться
3147
Юнисервис Капитал
Обзоры и аналитика рынка
Купонные выплаты на неделю с 1 по 5 сентября

Пять эмитентов «Юнисервис Капитал» направят на начавшейся рабочей неделе купонный доход в пользу инвесторов на сумму в 18 299 965,28 руб.

Также запланировано частичное досрочное погашение по выпуску Транс-Миссия-БО-01 в объёме 2% от номинала: по 20 руб. на облигацию и 1 577 360 руб. на все бумаги в обращении.

Выпуски, по которым запланированы выплаты:

· Транс-Миссия-БО-01

· СДЭК-Глобал-БО-П01

· Сибстекло-БО-01

· Чистая планета-БО-01

· Нео-Пак-БО-01

Опубликовано 1 день назад
Перейти к комментариям
Юнисервис Капитал
Прогнозы и торговые сигналы
ООО «Ультра» фиксирует спрос на продукцию нового направления

Несмотря на снижение продаж стеллажей и строительной сетки, эмитент наращивает выручку благодаря введённому ранее направлению реализации прессованных решётчатых настилов.

Представители ООО «Ультра» отмечают снижение продаж стеллажей и сетки, которое, в том числе, связано с трудностями клиентов. Некоторые покупатели, в частности, строительные компании, пока не готовы осуществлять предоплату, а предприятия группы «Ультра» для того, чтобы минимизировать риски, в большинстве случаев не готовы реализовывать продукцию на условиях отсрочки платежа. При этом сейчас эмитент работает над тем, чтобы увеличить продажи по направлениям.

Несмотря на то, что реализация сеток и стеллажей снизилась, выручка ООО «Ультра» увеличилась на 91% по итогам первого квартала 2025 года к аналогичному периоду прошлого года. Рост показателя за второй квартал к АППГ — более 20%. Причина позитивной динамики — новое направление по реализации прессованных решётчатых настилов.

В 2024 году на «Белорецком заводе сеток и настилов», который входит в группу компаний «Ультра», было запущено производство прессованных решётчатых настилов. Сегодня для изготовления нового вида продукции предприятие закупает полуфабрикаты в Китае. При этом выпускать все необходимые комплектующие завод может самостоятельно, но пока не успевает из-за повышенной загруженности мощностей.

Потребители новой продукции — склады и маркетплейсы. С ростом рынка последних как раз и связан успех направления. В феврале 2025 года издание «Коммерсантъ» поделилось следующими прогнозами:

«Сегмент складской недвижимости показывает существенный рост объёмов нового строительства. В 2025 году по всей России к вводу заявлено 5,4 млн кв. м складской недвижимости, что почти на треть больше год к году».

Генеральный директор ООО «Ультра» Артём Гурштейн также отмечает существенные объёмы строительства складских комплексов и спрос на решётчатые настилы на этом фоне:

У нас заключён рамочный договор с крупным клиентом, который специализируется на онлайн-торговле. В рамках имеющегося договора мы периодически подписываем спецификации для поставки в разные регионы. Например, сейчас на подписании спецификация для отгрузки товара во Владимир на 30 млн руб. В планах у нашего клиента — строительство складских комплексов практически по всей России. К концу лета 2025 года он намерен приобрести продукцию на 200 млн руб. в общей сложности. Более того, на ближайшие три года только его заказы смогут обеспечить спрос по направлению прессованных настилов.

Для диверсификации эмитент ищет и других потенциальных клиентов. На стадии подписания договор с ещё одним заказчиков, сотрудничество с которым также может стать долгосрочным.

Опубликовано 4 дня назад
Перейти к комментариям
Юнисервис Капитал
Обзоры и аналитика рынка
По итогам 1 полугодия 2025 года ООО «Ультра» нарастило выручку и EBITDA Adj LTM

Выручка и EBITDA Adj LTM компании сохраняют устойчивый рост, чистая прибыль снизилась относительно АППГ. В тоже время ООО «Ультра» увеличило операционную прибыль после зафиксированного в 1 квартале убытка по показателю.

Наибольшую долю в структуре выручки ООО «Ультра» за период занимает реализация прессованного решётчатого настила, производство которого началось в 2024 году. Потребители новой продукции — склады и маркетплейсы. С ростом рынка последних как раз и связан успех направления.

По итогам 6 месяцев 2025 года на втором месте по удельному весу находятся стеллажи и комплектующие с долей в 42,3% в структуре выручки. Представители ООО «Ультра» отмечают снижение продаж стеллажей и сетки, которое, в том числе, связано с трудностями клиентов. Некоторые покупатели, в частности, строительные компании, пока не готовы осуществлять предоплату, а ООО «Ультра» для того, чтобы минимизировать риски, в большинстве случаев не реализует продукцию на условиях отсрочки платежа. При этом сейчас эмитент работает над увеличением продаж в рамках этих направлений.

Выручка ООО «Ультра» увеличилась на 22% в сравнении с АППГ до 850 млн руб. Рост по итогам 1 полугодия менее существенный, чем за 3 месяца текущего года, однако эмитент намерен продолжать наращивать выручку и искать новых покупателей.

Себестоимость возросла более существенно, в связи с чем валовая прибыль сократилась на 3% по отношению к АППГ до 231,5 млн руб. При этом существенный рост себестоимости произошёл именно в 1 квартале 2025 года, а во втором этот показатель уже показывает отрицательную динамику — на 40% меньше, чем в АППГ. Это обусловлено оптимизацией производственных мощностей в группе компаний «Ультра». Так, «Магнитогорский завод прецизионных сеток» (входит в состав ГК) практически полностью перенесён в Белорецк, где расположен «Белорецкий завод сеток и настилов» (входит в ГК). В Магнитогорске временно остаётся только изготовление медной сетки, но и это производство в перспективе будет передислоцировано. Формирование единой площадки позволяет снизить расходы на логистику, газ и электроэнергию, повышает эффективность, сокращая временные потери. Благодаря оптимизации операционная прибыль во 2 квартале 2025 года составила 91,3 млн руб. после операционного убытка в размере 7,8 млн руб. по итогам 1 квартала 2025 года.

Чистая прибыль ООО «Ультра» снизилась на 35% до 10,4 млн руб., в том числе, вследствие сокращения продаж промышленной сетки и стеллажей — в компании ведутся работы по повышению результатов в рамках этих направлений. Возросли и неоперационные расходы, на 90% состоящие из курсовых разниц, что дополнительно сокращает финансовый результат.  

EBITDA Adj LTM выросла в 2,5 раза, что является признаком устойчивого финансового положения компании. С учётом планов по завершению оптимизации, развитию на рынках присутствия в ООО «Ультра» намерены наращивать финансовые результаты.

По итогам 6 месяцев 2025 года операционная рентабельность достигла 9,8%, а рентабельность по EBITDA Adj LTM составила 18%, что на 10,3 п.п. больше АППГ. Ключевая причина — оптимизация производства группы компаний, снижение прочих коммерческих расходов и ФОТ.

Финансовый долг ООО «Ультра» снизился на 13% по сравнению с уровнем на конец 2 квартала 2024 года до 493,8 млн руб., благодаря проведению безотзывных оферт по выпускам Ультра-БО-01 и Ультра-БО-02.

Сокращение финансового долга, а также рост EBITDA Adj LTM позитивно сказались на долговой и процентной нагрузках эмитента, которые находятся в комфортной для компании зоне.

Сокращение финансового долга, а также рост EBITDA Adj LTM позитивно сказались на долговой и процентной нагрузках эмитента, которые находятся в комфортной для компании зоне.

Опубликовано 5 дней назад
Перейти к комментариям
Юнисервис Капитал
Обзоры и аналитика рынка
Новый подход «Чистой Планеты» к франчайзингу: акцент на качество

По словам эмитента, направление франчайзинговой сети бренда «Чистая Планета» пользуется спросом со стороны потенциальных владельцев торговых точек. За период с апреля по июль были открыты 12 магазинов. Для повышения эффективности работы сети компания проводит аудит торговых точек и повторно формулирует ценности бренда.

Представители эмитента сообщили, что по итогам второго квартала были открыты 7 торговых точек, а за первые 10 дней июля — 5, направление продолжает набирать обороты. При этом были и единичные случаи закрытия ранее действовавших магазинов по причинам изначально неудачно выбранной локации и отсутствия развития.

Расположение торговой точки играет важную роль. Во многом от него зависит трафик и, как следствие, средний чек и доходность. Сегодня мы проводим аудит всех магазинов бренда: и тех, которые работают по франшизе с ООО «Чистая Планета», и тех, которые были открыты по договору коммерческой субконцессии с ООО «Проэкопарк». Последние ориентировочно до конца 2025 года заключат прямые договоры с ООО «Чистая Планета». С помощью чек-листов мы отслеживаем развитие партнёров. Ключевые задачи — оценить эффективность и поддержать владельцев магазинов, указать на слабые стороны и точки роста. Радует, что многие партнёры успешны,— прокомментировала исполнительный директор ООО «Чистая Планета» Наталья Жданова.

Также сегодня в компании пересматривают подход к выбору потенциальных партнёров — владельцев торговых точек. Руководство эмитента пересобирает направление по развитию франчайзинговой сети, повторно определяя стандарты внешнего вида магазинов и коммуникации с клиентами. Внимание акцентируют на качестве, а не на количестве.

При этом представители «Чистой Планеты» отмечают спрос на открытие торговых точек бренда, компания продолжает принимать заявки. Сегодня франшиза эмитента представлена в каталогах и лидогенераторах «Сбербанка» и в «Топ-франшиз», в ближайшее время она появится в «БИБОСС».

Опубликовано 6 дней назад
Перейти к комментариям
Юнисервис Капитал
Обзоры и аналитика рынка
«Нэппи Клаб» завершил процедуру реорганизации в форму акционерного общества

25 августа 2025 были зарегистрированы соответствующие изменения в ЕГРЮЛ.

26 августа «Нэппи Клаб» раскрыл на своей странице на сайте «Интерфакс» Устав акционерного общества.

Напомним, в феврале 2025 года ООО «Нэппи Клаб» приняло решение о реорганизации, утвердило порядок обмена долей уставного капитала общества на акции, устав и передаточный акт вместе с инвентаризованными описями, избрало генерального директора и Совет директоров. Цель, которую преследует компания – дополнительные возможности по увеличению собственного капитала и укрепление рыночных позиций.

В мае были внесены изменения в эмиссионные документы, согласно которым с даты внесения в ЕГРЮЛ записи о завершении реорганизации эмитентом облигаций Нэппи Клаб-БО-01 будет считаться АО «Нэппи Клаб». В связи с реорганизацией у эмитента не возникает обязанности выкупать облигации, поскольку процедура прошла в форме преобразования.

Опубликовано 6 дней назад
Перейти к комментариям
 
Юнисервис Капитал
Регистрация на проекте: 17.04.2018
Записей в блоге: 1826
Подписчиков: 3147
Сайт: www.uscapital.ru

Содержание блога:
Форекс-объявления:

Показано форекс-объявлений:
в декабре: 11 033 625;
вчера: 1 038 695 на 260 сайтах;
Разместить форекс-объявление
 Forex Magazine © 2004-2025